(9 dicembre 2015) Audizione del Direttore generale dell’ABI, Giovanni Sabatini, presso la Commissione Finanze della Camera
In Italia le banche svolgono attività commerciale tradizionale … erogano credito e hanno una scarsa propensione agli investimenti in attività finanziarie in particolare in attività finanziarie complesse, come le attività di finanza, struttura altamente illiquide (cosiddetti attivi di ’’livello 3’’).
Inoltre, in Italia le banche le banche operano con bassi livelli di leva finanziaria, che significa elevati indici patrimoniali sull’attivo non ponderato per il rischio prestiti prevalentemente a imprese (Pmi in particolare). In ragione di queste caratteristiche la lunga crisi ha avuto diverse fasi e prodotto effetti differenziati tra Paesi e mercati bancari. In sintesi
- In Europa esistono differenti tipologie di banche a cui corrispondono differenti modelli gestionali;
- ciascun modello è caratterizzato da un differente profilo operativo, un diverso portafoglio di business e di struttura di raccolta, oltre che una diversa rilevanza relativa del capitale e del grado di rischio sistemico;
- ciascun modello è caratterizzato, quindi, da un diverso profilo di rischio;
- alcuni di questi modelli sono la causa della crisi finanziaria, altri ne subiscono gli effetti: non è un caso che gli aiuti di Stato che hanno seguito la crisi si siano prevalentemente concentrati nelle banche che adottavano modelli bancari non tradizionali che le esponevano, con maggiore intensità, ai rischi di liquidità e di mercato anziché al tipico rischio di credito bancario;
- gli effetti della crisi originata dalle grandi banche d’affari internazionali non commerciali si sono però riflessi in modo più marcato su chi adottava il tradizionale modello di banca commerciale, in particolare nella peculiare configurazione del business mix dei gruppi bancari italiani (molto credito alle PMI), per cui la relazione tra performance e ciclo economico è più forte.